人民币外汇交易产品--人民币外汇货币互换

　　1、产品定义：指客户将原有的外币（或人民币）债务或者资产转换为人民币（或者外币）计价的债务或者资产。主要包括：

　　① 本金交换：在协议生效日双方按约定汇率交换人民币与外币的本金，在协议到期日双方再以相同的汇率、相同金额进行一次本金的反向交换。

　　② 利息交换，指交易双方定期向对方支付以换入货币计算的利息金额，交易双方可以按照固定利率计算利息；也可以按照浮动利率计算利息。

　　*交易期限：五年之内，对于五年期以上的客户需求，可根据市场情况受理。

　　*交易货币：外币（美元）与人民币之间的转换。

　　（2）目标客户

　　主要面向有控制中长期汇率风险要求尤其是收支货币不匹配的客户。

　　（3）产品优势与特色

　　*实现收入与支出在币种上的匹配。

　　*防范因债务币种汇率上涨导致本息支出增加的风险。

　　*防范因资产币种汇率下跌导致本息收入减少的风险。

　　*规避中长期利率风险。

　　（4）风险提示

　　若换入的债务升值或者利率上升，则客户财务成本可能增加；若换入的资产贬值或者利率下降，则客户资产可能减少。